ETFFIN Finance >> Kursus keuangan >  >> Financial management >> menginvestasikan

Apa itu Teori Gelombang Elliot?

Teori Gelombang Elliott adalah teknik analisis teknis yang dikembangkan oleh akuntan Amerika dan penulis Ralph Nelson Elliott pada tahun 1930-an. Elliott mempelajari beberapa tahun data pasar saham di berbagai indeks dan merupakan orang pertama yang memprediksi dasar pasar saham pada tahun 1935. Sejak itu, teori ini menjadi alat yang andal bagi berbagai manajer portofolioManajer PortofolioManajer portofolio mengelola portofolio investasi menggunakan proses manajemen portofolio enam langkah. Pelajari dengan tepat apa yang dilakukan manajer portofolio dalam panduan ini. Manajer portofolio adalah profesional yang mengelola portofolio investasi, dengan tujuan mencapai tujuan investasi klien mereka. di seluruh dunia. Gelombang Elliott digunakan dengan teknik analisis teknis lainnya untuk memprediksi pergerakan pasar dan peluang perdagangan.

Gbr.1:Elliott Waves – Pasar Bull (kiri ke tengah). Bear Market (kanan ke tengah). Sumber

Teori Elliott Wave menunjukkan bahwa pergerakan harga saham dapat diprediksi secara wajar dengan mempelajari sejarah harga karena pasar bergerak dalam pola seperti gelombang yang didorong oleh sentimen investor. Seperti gelombang laut, gerakannya berulang-ulang, berirama, dan tepat waktu. Lebih-lebih lagi, pola gelombang tidak terlihat pasti terjadi di pasar; mereka hanya memberikan skenario kemungkinan perilaku harga saham.

Ringkasan

  • Gelombang Elliott digunakan dalam analisis teknis untuk menentukan pergerakan harga. Teori Gelombang Elliott terutama terdiri dari dua jenis gelombang – gelombang motif (gelombang impuls) dan gelombang korektif.
  • Sebuah gelombang motif terdiri dari lima gelombang – tiga gelombang impuls dan dua gelombang retrace.
  • Gelombang korektif terdiri dari tiga gelombang – A, B, dan C. Gelombang A dan C adalah gelombang impuls, sedangkan Wave B adalah gelombang retrace.
  • Pasar dunia nyata sering menunjukkan tiga tren motif gelombang alih-alih lima tren motif gelombang.

Gelombang Motif dan Koreksi

Teori Gelombang Elliott terutama terdiri dari dua jenis gelombang – gelombang motif (gelombang impuls) dan gelombang korektif. Gelombang impuls atau motif adalah pergerakan yang terjadi searah dengan suatu trend. Di samping itu, gelombang korektif terjadi dalam arah yang berlawanan dengan tren yang sedang berlangsung. Diagram di bawah ini dengan jelas menggambarkan pergerakan gelombang Elliott.

Gambar 2:Prakiraan Gelombang Elliott. Sumber

Mari kita asumsikan bahwa kita berada di pasar bull. Dengan kata lain, satu gelombang motif mendorong harga saham naik. Satu gelombang motif terdiri dari lima gelombang – 1, 2, 3, 4, dan 5. Gelombang 1, 3, dan 5 bersifat impulsif karena menggerakkan harga saham ke arah tertentu (di sini, ke atas, tetapi bahkan pergerakan saham ke bawah dapat membentuk gelombang impuls). Gelombang 2 adalah gerakan ke bawah yang lebih kecil setelah gelombang 1, dan gelombang 4 adalah gerakan ke bawah yang lebih kecil setelah gelombang 3. Gerakan ke bawah yang lebih kecil setelah gelombang impuls disebut gelombang retrace.

Lebih-lebih lagi, gelombang impuls (1, 3, dan 5) masing-masing dibagi menjadi lima gelombang. Pada pengamatan, orang dapat melihat bahwa gelombang 1, 3, dan 5 terdiri dari gerakan ke atas dan ke bawah yang lebih kecil, setelah menghitung, berjumlah lima gelombang. Gerakan diidentifikasi sebagai ((i)), ((ii)), ((aku aku aku)), ((iv)), dan ((v)).

Di samping itu, menelusuri kembali gelombang (2 dan 4) dipecah menjadi gerakan ke atas dan ke bawah dari tiga gelombang, diwakili oleh ((a)), ((B)), dan C)).

Mengumpulkan, gelombang 1, 2, 3, 4, dan 5 membentuk gelombang motif tunggal.

Gelombang korektif akan menurunkan harga saham. Koreksi terjadi dalam tiga gelombang – A, B, dan C. Gelombang A dan C terdiri dari lima gelombang yang ditandai dengan ((i)), ((ii)), ((aku aku aku)), ((iv)), dan ((v)). Di samping itu, Gelombang B terdiri dari tiga gelombang yang diidentifikasi oleh ((a)), ((B)), dan C)).

Di pasar bullBanteng vs BeruangIstilah banteng vs. beruang menunjukkan tren berikutnya di pasar saham – apakah mereka terapresiasi atau terdepresiasi nilainya – dan apa, gelombang motif membawa harga saham ke atas, sementara gelombang korektif membalikkan tren. Tetapi, di pasar beruang, gelombang motif akan menurunkan harga saham, dan gelombang korektif akan menaikkan harga saham. Karena itu, di pasar beruang, diagram gelombang Elliott yang ditunjukkan di atas akan dibalik. Ini akan terdiri dari lima gelombang (1, 2, 3, 4, dan 5) menurunkan harga dan tiga gelombang (A, B, dan C) menaikkan harga.

Dekonstruksi Gelombang Motif

Beberapa pedoman umum dapat diikuti untuk mengidentifikasi gelombang motif:

  1. Gelombang 2 tidak boleh lebih dari 100% dari Gelombang 1.
  2. Gelombang 3 tidak bisa menjadi gelombang terpendek dari tiga gelombang impuls (1, 3, dan 5).
  3. Kisaran harga Gelombang 1 dan 4 tidak dapat tumpang tindih.

Teori Elliott Wave Diterapkan ke Pasar

Di pasar waktu nyata, diamati bahwa gelombang motif dapat terdiri dari tiga gelombang, bukan lima. Faktanya, sebagian besar waktu, pasar akan melihat gelombang motif yang terdiri dari tiga gelombang. Mungkin juga pasar terus bergerak dalam gelombang korektif. Karena itu, tren tiga gelombang lebih umum daripada tren lima gelombang.

Penggunaan Rasio Fibonacci dalam Teori Elliott Wave

Deret penjumlahan Fibonacci mengambil 0 sebagai angka pertama. Angka berikutnya diperoleh dengan menambahkan 1 ke 0. Kemudian, deret diturunkan dengan mengambil dua bilangan sebelumnya dan menjumlahkannya untuk memperoleh bilangan berikutnya. Deret penjumlahan Fibonacci terlihat seperti 0, 1, 1, 2, 3, 5, 8, 13, 21, 34, hingga tak terbatas. Rasio Fibonacci diperoleh dengan membagi dua angka Fibonacci. Rasio digunakan untuk menentukan level support dan resistance di pasar.

Dalam Teori Gelombang Elliot, Fibonacci retracement adalah penggunaan rasio Fibonacci untuk menentukan di mana koreksi berakhir sehingga tren utama dapat dimulai lagi. Fibonacci retracementsFibonacci RetracementsFibonacci retracement adalah indikator teknis yang digunakan untuk mengidentifikasi level support dan resistance dalam rangkaian harga atau level indeks waktu. mengukur kedalaman pullback dalam sebuah tren. Sebagai contoh, Gelombang 2 bisa 50% dari panjang Gelombang 1.

Alat lain yang banyak digunakan adalah ekstensi Fibonacci. Ekstensi Fibonacci digunakan untuk menentukan titik balik dalam tren utama. Di pasar banteng, mereka menunjukkan di mana gelombang motif bisa pergi sebelum koreksi. Di pasar beruang, mereka dapat digunakan untuk menentukan tingkat dukungan. Ekstensi Fibonacci digunakan untuk mengukur tingkat harga saham di mana keuntungan dapat direalisasikan.

Lebih Banyak Sumber Daya

CFI menawarkan Halaman Program Capital Markets &Securities Analyst (CMSA)® - CMSADaftar dalam program CMSA® CFI dan menjadi Analis Pasar Modal &Sekuritas bersertifikat. Tingkatkan karir Anda dengan program dan kursus sertifikasi kami. program sertifikasi bagi mereka yang ingin membawa karir mereka ke tingkat berikutnya. Untuk terus belajar dan mengembangkan basis pengetahuan Anda, silakan jelajahi sumber daya tambahan yang relevan di bawah ini:

  • Analisis Teknis Tingkat LanjutAnalisis Teknis Tingkat LanjutAnalisis teknis lanjutan biasanya melibatkan penggunaan beberapa indikator teknis atau yang agak canggih (yaitu, kompleks) indikator. "Rumit"
  • Bullish dan BearishBullish dan BearishProfesional di bidang keuangan perusahaan secara teratur menyebut pasar sebagai bullish dan bearish berdasarkan pergerakan harga positif atau negatif. Pasar beruang biasanya dianggap ada ketika telah terjadi penurunan harga sebesar 20% atau lebih dari puncaknya, dan pasar bull dianggap sebagai pemulihan 20% dari dasar pasar.
  • Bilangan FibonacciBilangan FibonacciBilangan Fibonacci adalah bilangan yang ditemukan dalam barisan bilangan bulat yang ditemukan/dibuat oleh ahli matematika, Leonardo Fibonacci. Barisan adalah barisan bilangan
  • Kehancuran Pasar SahamKehancuran Pasar SahamKehancuran pasar saham mengacu pada penurunan drastis, sering tidak terduga, penurunan harga saham di pasar modal. Turunnya harga saham secara tiba-tiba

menginvestasikan

menginvestasikan