Apa itu Prabayar?

Pembayaran di muka adalah pembayaran yang dilakukan sebelum tanggal jatuh tempo. Pembayaran di muka dapat dilakukan untuk barang dan jasa atau untuk melunasi hutang. Mereka dapat dikategorikan ke dalam dua kelompok:Pembayaran di Muka Lengkap dan Pembayaran Di Muka Sebagian.

Pembayaran di muka yang lengkap melibatkan pembayaran untuk seluruh saldo kewajiban sebelum tanggal jatuh tempo resminya, sedangkan pembayaran di muka sebagian melibatkan pembayaran hanya sebagian dari saldo kewajiban. Memahami pembayaran di muka adalah penting ketika melakukan analisis keuanganAnalisis Laporan KeuanganCara melakukan Analisis Laporan Keuangan. Panduan ini akan mengajarkan Anda untuk melakukan analisis laporan keuangan dari laporan laba rugi, .

Penggunaan Pembayaran di Muka

Pembayaran di muka digunakan oleh individu, Korporasi Korporasi Korporasi adalah badan hukum yang dibuat oleh orang perseorangan, pemegang saham, atau pemegang saham, dengan tujuan beroperasi untuk mendapatkan keuntungan. Perusahaan diperbolehkan untuk membuat kontrak, menuntut dan dituntut, aset sendiri, mengirimkan pajak federal dan negara bagian, dan meminjam uang dari lembaga keuangan., dan pemerintah untuk menyelesaikan rekening sebelum jatuh tempo.

Perorangan

1. Individu dapat menyelesaikan kewajiban pajak di masa depan dengan pembayaran di muka.
2. Individu dapat membayar biaya kartu kredit sebelum tanggal jatuh tempo.
3. Individu dapat membayar di muka utang masa lalu sebelum tanggal jatuh tempo dengan membiayai kembali utang itu.

Korporasi

1. Perusahaan dapat menggunakan pembayaran di muka untuk membayar upah pekerja mereka.
2. Perusahaan dapat menggunakan pembayaran di muka untuk membayar sewa semua tanah yang digunakan untuk bisnis.
3. Korporasi dapat membayar di muka utang yang ada (jangka pendek dan jangka panjang) dengan membiayai kembali utang tersebut.

Pemerintah

1. Mirip dengan korporasi, pemerintah dapat membayar di muka upah dan sewa untuk perusahaan sektor publik.
2. Pemerintah dapat membayar di muka utang internasional yang ada kepada negara lain atau organisasi internasional dengan membiayai kembali utang tersebut.

Selesaikan Pembayaran di Muka

Jika seorang individu, perusahaan atau pemerintah melakukan pembayaran di muka relatif lebih awal dalam jangka waktu pinjaman, mereka dapat menghemat sejumlah besar biaya bunga. Perhatikan contoh berikut.

Perusahaan XYZ meminjam $200, 000 dari bank dengan tingkat bunga 15% per tahun untuk jangka waktu 5 tahun. Sesuai dengan persyaratan pinjaman, Perusahaan XYZ harus melakukan pembayaran bulanan ke bank. Pembayaran bulanan sebesar $4, 758. Pada akhir tahun pertama, Perusahaan XYZ akan membayar $29, 039 untuk pokok dan $28, 057 sebagai bungaBeban BungaBeban bunga timbul dari perusahaan yang membiayai melalui utang atau sewa modal. Bunga ditemukan dalam laporan laba rugi, tapi bisa juga pembayaran. Sebagai gantinya, jika Perusahaan XYZ telah membayar di muka seluruh jumlah tersebut, itu harus membayar $57, 422 kurang sebagai bunga.

Pertimbangkan contoh kedua. John telah mengambil pinjaman senilai $300, 000 untuk jangka waktu 5 tahun dengan bunga 15% per tahun. Dengan membayar di muka seluruh pinjaman, John akan menghemat $128, 219. Ini ditunjukkan di bawah ini:

Tahun Kepala Sekolah (A) Bunga (B) Total Pembayaran Tahunan (A+B) Keseimbangan % Pinjaman Dilunasi Tahun 1$43, 558$42, 086$85, 644$256, 44214,52%Tahun 2$50, 560$35, 084$85, 644$205, 88231,37%Tahun 3$58, 688$26, 956$85, 644$147, 19550.94%Tahun 4$68, 122$17, 522$85, 644$79, 07373.64%Tahun 5$79, 073$6, 571$85, 6440100%Total$300, 001$128, 219$428, 220

John harus membayar $42, 086 atau 33% dari total bunga pada tahun pertama pelunasannya. Di tahun keduanya, John akan membayar $35, 084 atau 27% dari total jumlah bunga. Pada tahun ketiga pembayarannya, John akan membayar $26, 956 atau 21% dari total jumlah bunga. Pada tahun keempat pembayarannya, John akan membayar $17, 522 atau 14% dari total jumlah bunga. Pada tahun terakhir pembayarannya, John akan membayar $6, 571 atau 5% dari total bunga.

Dari ilustrasi di atas, jelas bahwa jika John membayar di muka seluruh jumlah di awal masa pinjaman, dia akan menghemat secara substansial pembayaran bunganya. Dalam praktek, jika tujuan peminjam adalah untuk meminimalkan pembayaran bunga, penting untuk melakukan pembayaran di muka sedini mungkin ke dalam periode pembayaran. Namun, bahkan pada tahap selanjutnya dalam jangka waktu pinjaman, ketika peminjam sudah membayar banyak bunga, peminjam masih dapat menghemat pembayaran bunganya dengan membayar di muka pinjaman kapan saja sebelum akhir periode pembayarannya.

Pembayaran Di Muka Sebagian

Dalam praktek, pembayaran di muka yang lengkap jarang terjadi. Lagipula, jika peminjam memiliki kemampuan untuk membayar kembali seluruh jumlah pinjaman relatif lebih awal ke dalam periode pembayaran, kenapa dia meminjam di tempat pertama? Pembayaran di muka sebagian digunakan oleh peminjam untuk mengurangi jumlah pokok. Pengurangan jumlah pokok menyebabkan penurunan pembayaran bunga.

Pertimbangkan perpanjangan dari contoh di atas. Misalkan John melakukan pembayaran sekaligus sebesar $50, 000 enam bulan menjadi pinjamannya. John kemudian akan menghemat 32% dari pembayaran bunganya. Ini ditunjukkan di bawah ini:

Pembayaran Di Muka Sebagian Pembayaran Normal Jumlah Pinjaman$300, 000$300, 000Tingkat Bunga15%15%Durasi5 tahun atau 60 bulan5 tahun atau 60 bulanPembayaran di Muka Sebagian setelah 6 Bulan$50, 0000Total Bunga Dibayar$87, 399$128, 219Hemat$40, 8200 Bunga Disimpan Sekitar. 32%

Hukuman Pembayaran di Muka

Sering, bank mengenakan penalti pembayaran di muka. Hal ini dilakukan untuk mencegah peminjam melakukan pembayaran di muka lebih awal ke dalam periode pembayaran sehingga bank dapat menarik jumlah minimum bunga dari peminjam. Sebagai contoh, bank sering tidak mengizinkan pembayaran di muka pinjaman dalam waktu 6 bulan pinjaman.

Dalam kasus lain, bank dapat membebankan bagian tertentu dari jumlah pinjaman sebagai bunga dalam hal pembayaran di muka.

Aplikasi dalam pemodelan keuangan

Dalam pemodelan keuanganApa itu Pemodelan Keuangan Pemodelan keuangan dilakukan di Excel untuk meramalkan kinerja keuangan perusahaan. Sekilas tentang apa itu pemodelan keuangan, bagaimana &mengapa membangun model., Penting untuk memiliki jadwal utang yang dimodelkan dengan jelas. Jadwal utang Jadwal utang menjabarkan semua utang yang dimiliki bisnis dalam jadwal berdasarkan jatuh tempo dan tingkat bunganya. Dalam pemodelan keuangan, arus beban bunga. Asumsi awal yang mendasar adalah bahwa semua hutang akan dilunasi pada saat jatuh tempo. Untuk menentukan kapan hutang harus dibayar, seorang analis dapat melihat dalam catatan atas laporan keuangan perusahaan. Jika, Namun, ada alasan untuk percaya bahwa hutang akan dilunasi lebih awal, analis harus memasukkannya ke dalam model keuangan dan arus kas yang dihasilkanValuationPanduan penilaian gratis untuk mempelajari konsep yang paling penting dengan kecepatan Anda sendiri. Artikel ini akan mengajarkan Anda praktik terbaik penilaian bisnis dan cara menilai perusahaan menggunakan analisis perusahaan yang sebanding, pemodelan arus kas diskonto (DCF), dan transaksi sebelumnya, seperti yang digunakan dalam perbankan investasi, penelitian ekuitas, .

Contoh di atas diambil dari kursus pemodelan keuangan CFI.

Bacaan Terkait

CFI menawarkan sumber daya berikut untuk membantu memperluas pengetahuan Anda mengenai berbagai aspek utang.

• Jadwal Hutang Jadwal Hutang Jadwal hutang menjabarkan semua hutang yang dimiliki bisnis dalam jadwal berdasarkan jatuh tempo dan tingkat bunganya. Dalam pemodelan keuangan, arus beban bunga
• Biaya Hutang Biaya Hutang Biaya hutang adalah pengembalian yang diberikan perusahaan kepada pemegang hutang dan krediturnya. Biaya utang digunakan dalam perhitungan WACC untuk analisis penilaian.
• Utang LancarUtang LancarDi neraca, utang lancar adalah utang yang harus dibayar dalam waktu satu tahun (12 bulan) atau kurang. Ini terdaftar sebagai kewajiban lancar dan bagian dari
• Neraca Neraca Neraca adalah salah satu dari tiga laporan keuangan fundamental. Laporan keuangan adalah kunci untuk pemodelan keuangan dan akuntansi.