Apa itu Urun Dana Ekuitas?

Crowdfunding ekuitas (juga dikenal sebagai crowd-investing atau crowdfunding investasi) adalah metode peningkatan modal yang digunakan oleh startupsMetrik Penilaian Startup (untuk perusahaan internet)Metrik Penilaian Startup untuk perusahaan internet. Panduan ini menguraikan 17 metrik penilaian e-niaga paling penting untuk internet mulai dinilai dan perusahaan tahap awal. Pada dasarnya, crowdfunding ekuitas menawarkan sekuritas perusahaan kepada sejumlah investor potensial dengan imbalan pembiayaan. Setiap investor berhak atas saham di perusahaan sebanding dengan investasi mereka.

Crowdfunding ekuitas sangat berbeda dengan metode crowdfunding lainnya seperti crowdfunding hadiah dan crowdfunding donasi. Model ini menyediakan metode penggalangan modal yang lebih konvensional dengan menawarkan sekuritas keuanganSurat BerhargaSurat Berharga adalah instrumen keuangan jangka pendek tidak terbatas yang diterbitkan baik untuk sekuritas ekuitas atau untuk sekuritas utang dari perusahaan publik. Perusahaan penerbit menciptakan instrumen-instrumen ini dengan tujuan untuk mengumpulkan dana guna membiayai kegiatan bisnis dan ekspansi lebih lanjut. kepada investor.

Proses crowdfunding dilakukan pada platform online khusus seperti Wefunder dan StartEngine. Sifat digital dari platform crowdfunding mendorong cara pembiayaan yang lebih liberal dan terbuka.

Tidak seperti metode penggalangan modal konvensional untuk perusahaan tahap awal, yang terutama mengandalkan investasi dari sekelompok kecil investor profesional, crowdfunding ekuitas menargetkan kelompok investor yang lebih luas. Ide utama dari crowdfunding ekuitas adalah untuk meningkatkan modal yang dibutuhkan dengan memperoleh kontribusi kecil dari sejumlah besar investor.

Manfaat Urun Dana Ekuitas

Crowdfunding ekuitas memperkenalkan pendekatan baru pada proses investasi dan peningkatan modalPromotor SahamPromotor adalah individu atau lembaga yang membantu perusahaan untuk meningkatkan modal. Mereka mengumpulkan dana untuk perusahaan dengan menarik perhatian calon investor. Ini dapat menawarkan beberapa manfaat bagi perusahaan dan investor.

1. Akses permodalan lebih mudah

Platform crowdfunding online memungkinkan pengusaha dan perusahaan untuk memamerkan proyek mereka kepada lebih banyak calon investor, dibandingkan dengan bentuk konvensional penggalangan modal.

2. Lebih sedikit tekanan pada manajemen

Berbeda dengan bentuk pembiayaan konvensional, seperti modal venturaVenture CapitalModal ventura adalah bentuk pembiayaan yang menyediakan dana untuk tahap awal, perusahaan baru dengan potensi pertumbuhan tinggi, dalam pertukaran untuk ekuitas atau kepemilikan saham. Pemodal ventura mengambil risiko berinvestasi di perusahaan rintisan, dengan harapan bahwa mereka akan mendapatkan keuntungan yang signifikan ketika perusahaan menjadi sukses., crowdfunding ekuitas tidak mengakibatkan dilusi kekuasaan dalam suatu perusahaan. Meskipun jumlah saham meningkat, keterlibatan sejumlah besar investor berarti bahwa kekuasaan tidak terkonsentrasi di sekitar kelompok pemegang saham tertentu.

3. Pengembalian yang Menguntungkan

Meskipun startup secara inheren adalah usaha yang berisiko, masih ada kemungkinan sebuah perusahaan menjadi unicorn dan memberikan imbal hasil yang sangat menggiurkan bagi investor.

Risiko dengan Ekuitas Crowdfunding

Setiap pihak yang ingin berpartisipasi dalam crowdfunding ekuitas harus menyadari risiko yang terkait dengannya. Beberapa risiko tersebut antara lain sebagai berikut:

1. Pengenceran ekuitas

Karena crowdfunding ekuitas terkait dengan penerbitan saham baru, saham pemegang saham saat ini akan terdilusi. (Meskipun, seperti yang disebutkan di atas, pengenceran saham biasanya tidak memiliki efek yang sama seperti dalam skenario pembiayaan yang lebih tradisional.)

2. Risiko kegagalan yang tinggi

Seperti disebutkan di atas, startup adalah usaha yang sangat berisiko. Karena itu, kemungkinan besar perusahaan akan gagal.

3. Likuiditas rendah

Calon investor harus menyadari bahwa sekuritas yang dibeli di platform crowdfunding ekuitas sangat tidak likuid. Dengan demikian, pilihan keluar terbatas atau bahkan mungkin tidak ada secara realistis. Seperti halnya bagi investor modal ventura tradisional, investor crowdfunding mungkin harus menunggu beberapa tahun agar investasi mereka membuahkan hasil.

4. Risiko penipuan

Investor juga harus mewaspadai potensi skema penipuan dalam proses crowdfunding ekuitas. Penipu dapat menggunakan informasi asimetris, serta celah-celah dalam peraturan, untuk menipu investor. Namun, perusahaan platform crowdfunding bekerja dengan rajin untuk memverifikasi informasi yang diberikan oleh perusahaan yang mencari pendanaan modal.

Peraturan

Crowdfunding ekuitas masih merupakan fenomena baru, baru muncul sejak pergantian abad. Karenanya, beberapa negara baru saja mengeluarkan peraturan mengenai metode penggalangan dana tersebut, sedangkan negara lain hanya menerapkan longgar, peraturan umum.

Salah satu tujuan utama regulasi adalah perlindungan investor, karena model penggalangan dana berpotensi rawan penipuan.

Lompatan terbesar untuk regulasi crowdfunding ekuitas terjadi di Amerika Serikat dengan diperkenalkannya Undang-Undang Jumpstart Our Business (JOBS) pada tahun 2012. Undang-undang tersebut mengizinkan partisipasi investor terakreditasi dan non-terakreditasi dalam crowdfunding ekuitas. Juga, undang-undang menetapkan batasan jumlah dana yang dapat dikumpulkan oleh perusahaan, serta pada jumlah yang dapat diinvestasikan oleh setiap investor.

Bacaan Terkait

CFI menawarkan Financial Modeling &Valuation Analyst (FMVA)™ Menjadi Certified Financial Modeling &Valuation Analyst (FMVA)® Sertifikasi Financial Modeling and Valuation Analyst (FMVA)® CFI akan membantu Anda mendapatkan kepercayaan diri yang Anda butuhkan dalam karir keuangan Anda. Daftar hari ini! program sertifikasi bagi mereka yang ingin membawa karir mereka ke tingkat berikutnya. Untuk terus belajar dan memajukan karir Anda, sumber daya CFI berikut akan membantu:

• Sponsor Tanpa Dana Sponsor Tanpa Dana Sponsor tanpa dana adalah dana investasi yang tidak memiliki modal ekuitas berkomitmen yang diperlukan untuk menyelesaikan transaksi akuisisi di muka. Tidak seperti perusahaan ekuitas swasta yang sudah memiliki modal ekuitas untuk membiayai transaksi, sponsor tanpa dana harus meningkatkan ekuitas dan pembiayaan utang berdasarkan kesepakatan demi kesepakatan.
• Ekuitas Pribadi vs Modal Ventura, Angel/Seed InvestorEkuitas Pribadi vs Modal Ventura, Investor Angel/SeedBandingkan ekuitas swasta vs modal ventura vs investor malaikat dan benih dalam hal risiko, tahap bisnis, ukuran &jenis investasi, metrik, pengelolaan. Panduan ini memberikan perbandingan rinci ekuitas swasta vs modal ventura vs malaikat dan investor benih. Sangat mudah untuk membingungkan tiga kelas investor
• Pasar Sekunder Pasar Sekunder Pasar sekunder adalah tempat investor membeli dan menjual surat berharga dari investor lain. Contoh:Bursa Efek New York (NYSE), Bursa Efek London (LSE).
• Sweat EquitySweat EquityEkuitas keringat mengacu pada kontribusi non-moneter yang diberikan individu atau pendiri perusahaan terhadap usaha bisnis. Startup yang kekurangan uang