Perbaikan Kredit Vs. Kebangkrutan

Perbaikan kredit dan kebangkrutan berada di ujung yang berlawanan dari spektrum keuangan. Sementara keduanya adalah pilihan bagi individu di belakang hutang mereka, kebangkrutan dan perbaikan kredit memiliki hasil yang berlawanan. Perbaikan kredit memperbaiki kredit sementara seringkali meninggalkan konsumen dengan kewajiban hukum terhadap hutang. Kepailitan melepaskan kewajiban hukum untuk hutang, tetapi sangat merusak nilai kredit. Memutuskan pilihan terbaik tergantung pada manfaat apa yang sesuai dengan daftar prioritas keuangan Anda.

Perbaikan Kredit

Perbaikan kredit jauh lebih murah daripada mengajukan kebangkrutan, tetapi membutuhkan lebih banyak pekerjaan. Premis dasar perbaikan kredit adalah jika kreditur yang melaporkan piutang tak tertagih pada laporan kredit Anda harus membuktikan bahwa utang itu milik Anda, atau menghapusnya. Untuk melakukan ini, sengketa kepemilikan setiap utang dengan kreditur pelaporan dan biro kredit. Biro kredit akan menyelidiki utang tersebut. Jika hutang tidak dapat divalidasi, itu menghilang dari laporan kredit Anda. Tergantung pada usia hutang, kreditur dapat menuntut untuk memulihkan saldo.

Kebangkrutan

Meskipun hukuman mati untuk laporan kredit Anda selama tujuh sampai 10 tahun, kebangkrutan memberi Anda keamanan karena tidak perlu khawatir dituntut atas utang. Kebangkrutan juga untuk sementara dapat mencegah penyitaan atau kepemilikan kembali -- sesuatu yang tidak tersedia dengan perbaikan kredit. Jika Anda memiliki properti yang diambil alih atau kehilangan utilitas Anda, pengadilan kepailitan dapat meminta hal-hal tersebut dikembalikan atau dipulihkan sampai ada putusan pengadilan yang resmi. Kreditur, juga, dilarang menghubungi Anda setelah proses kebangkrutan dimulai.

Batasan Hukum

Sebelum terlibat dalam perbaikan kredit atau kebangkrutan, periksa undang-undang pembatasan negara bagian Anda, atau SOL, untuk hutang tanpa jaminan. Setelah jangka waktu tertentu (tiga sampai lima tahun, di sebagian besar negara bagian), Anda tidak lagi diharuskan membayar hutang yang gagal bayar. Mengajukan kebangkrutan atas hutang-hutang ini tidak memiliki tujuan selain menyebabkan stres dan semakin merusak nilai kredit Anda. Periksa apakah SOL telah kedaluwarsa pada hutang tanpa jaminan Anda sebelum memilih kebangkrutan. Fokus pada hutang di luar SOL selama perbaikan kredit karena risiko tuntutan hukum yang lebih rendah.

Pertimbangan

Notasi negatif pada laporan kredit Anda tunduk pada periode pelaporan maksimum tujuh tahun. Setelah periode pelaporan berakhir, hutang "jatuh" dan tidak lagi menjadi faktor dalam skor kredit Anda secara keseluruhan. Jika Anda memilih untuk perbaikan kredit, bukannya bangkrut, kreditur masih dapat menghubungi Anda, bahkan jika SOL dan periode pelaporan utang berakhir. Untuk menghentikan ini, meminta secara tertulis agar mereka tidak lagi menghubungi Anda. Mereka terikat oleh Fair Debt Collection Practices Act untuk mematuhi permintaan Anda. Perbaikan kredit jarang menghapus setiap item negatif dari laporan kredit, tetapi lebih efisien dalam jangka pendek daripada mengajukan kebangkrutan dan menunggu hingga 10 tahun untuk laporan kredit yang bersih. Kebangkrutan lebih efisien dalam hal pembayaran utang dengan cepat. Jika nilai kredit Anda tidak penting bagi Anda, ini adalah metode yang lebih cepat dan lebih mudah untuk menangani hutang yang luar biasa.

Efek

perbaikan kredit, jika berhasil, dan kebangkrutan, jika diberikan, berjalan sesuai rencana, keduanya memiliki hasil yang memuaskan. Kebangkrutan yang berhasil menghilangkan stres terus-menerus karena terjerat utang. Ini juga akan memberi Anda ketenangan pikiran bahwa rumah Anda aman dari penyitaan dan upah Anda terlindungi dari pemotongan. Saat Anda mengajukan kembali kredit, Namun, mengharapkan tingkat bunga yang jauh lebih tinggi. Perbaikan kredit dapat memiliki hasil yang sama-sama menguntungkan. Bila dilakukan dengan benar, perbaikan kredit dapat membantu Anda memenuhi syarat untuk pinjaman, kurangi bunga yang Anda bayarkan dan akhiri panggilan tak henti-hentinya dari kreditur. Di luar kebangkrutan, hanya waktu yang dapat mengakhiri kewajiban hukum Anda terhadap hutang Anda.