Apa yang Harus Dilakukan Dengan 401k jika Bisnis Tutup

Sebagian besar perusahaan besar AS menggunakan rencana 401k sebagai kapal pensiun bagi karyawan. Rencana tersebut menjadi populer selama tahun 1980-an sebagai alternatif murah untuk program pensiun manfaat pasti. Ketika sebuah perusahaan bangkrut atau berhenti beroperasi, 401k peserta dapat memasukkan uang ke dalam rekening pensiun individu, menarik hasil sebagai distribusi tunai atau memindahkan uang ke rekening 401k lain di majikan baru.

Sejarah

Undang-Undang Keamanan Pendapatan Pensiun Karyawan 1974 mengharuskan perusahaan untuk menyimpan dana dalam rencana pensiun yang memenuhi syarat terpisah dari rekening perusahaan lain. Pada tahun 1978 Kongres mengesahkan Undang-Undang Pendapatan yang mencakup ketentuan untuk mengubah kode pajak Internal Revenue Service. Perubahan tersebut memungkinkan pengusaha untuk membayar sebagian dari gaji karyawan sebagai kompensasi yang ditangguhkan 401k rencana. Pada tahun 1981 IRS mulai mengklasifikasikan rencana kontribusi ditangguhkan sebagai rekening pensiun yang membawa mereka di bawah perlindungan ERISA.

Jangka waktu

Akun 401k adalah akun pensiun yang ditangguhkan pajak. IRS menilai penalti 10 persen pada penarikan yang dilakukan sebelum usia 59 1/2. Karena dana 401k tidak dikenakan pajak pada saat kontribusi, IRS memaksa orang untuk memulai distribusi minimum yang diperlukan dari paket 401k selambat-lambatnya usia 70 1/2 tahun. Beberapa perusahaan mengharuskan karyawan untuk bekerja selama satu tahun atau lebih sebelum memberikan kontribusi yang sesuai dengan rencana, dan dana tidak diberikan sampai setidaknya tiga tahun setelah tanggal mulai karyawan.

Fungsi

Paket 401k memungkinkan karyawan untuk mengarahkan rencana pensiun mereka sendiri dengan memilih akun untuk menginvestasikan dana. Rencana 401k menggunakan teknik rata-rata biaya dolar untuk melindungi peserta dari turbulensi pasar dengan menginvestasikan peningkatan kecil pada setiap hari gajian daripada satu investasi besar setahun. Sebagian besar paket 401k berisi konservatif, reksa dana moderat dan agresif yang melayani orang-orang dari berbagai usia dan dengan tingkat toleransi risiko yang berbeda. Rencana juga mencakup rekening kas untuk investor yang sangat konservatif.

Pertimbangan

Ketika sebuah perusahaan tutup, sebagian besar peserta paket 401k memiliki dana yang dialihkan ke reksa dana IRA, CD IRA atau anuitas. Rollover IRA tidak mengekspos dana ke perpajakan jika dilakukan dalam waktu 60 hari, dan investor bahkan dapat berinvestasi dalam reksa dana dasar yang sama dengan rencana sebelumnya. Jika administrator 401k mengirimkan cek distribusi kepada karyawan, IRS mensyaratkan pemotongan pajak 20 persen yang dapat dikembalikan pada akhir tahun pajak. Transfer langsung ke penjaga IRA menghindari masalah itu.

Kesalahpahaman

Peserta paket tidak perlu menggulirkan dana 401k saat perusahaan tutup kecuali jika administrator paket memutuskan untuk menghentikan paket. Banyak rencana perusahaan bangkrut terus berjalan sementara kreditur memperebutkan aset lainnya. Dalam situasi ketika rencana tidak segera berakhir, seorang individu yang menemukan pekerjaan baru dapat mentransfer uang langsung ke rencana 401k di perusahaan baru. Proses ini menghilangkan beberapa biaya yang terlibat dalam menggunakan broker untuk membuka IRA mandiri.