Osilator McClellan

Setiap trader dan analis bergantung pada, atau studi, berbagai indikator teknisFinanceCFI's Finance Articles dirancang sebagai panduan belajar mandiri untuk mempelajari konsep keuangan penting secara online sesuai keinginan Anda. Jelajahi ratusan artikel! untuk membantu mereka memainkan pasar untuk keuntungan mereka. Indikator sering dikelompokkan ke dalam kategori yang berbeda sesuai dengan bagaimana mereka mengukur hal-hal yang berbeda. Dalam kasus Osilator McClellan, itu milik kelompok yang dikenal sebagai indikator momentum, yang dirancang untuk menunjukkan kekuatan atau kelemahan pergerakan harga, ketimbang arahnya.

Osilator momentum

Ada dua kategori besar yang sering diterapkan pada indikator:leading dan lagging. Osilator momentum biasanya dianggap sebagai indikator utama, yang terstruktur untuk memimpin pergeseran harga. Dengan kata lain, indikator momentum, ketika berfungsi secara efisien, akan memberikan indikasi adanya pergeseran atau perubahan arah atau tren harga sebelum perubahan tersebut benar-benar terjadi.

Beberapa indikator utama yang paling populer adalah osilator momentum yang, dalam istilah yang paling sederhana, mengukur seberapa cepat harga sekuritas berubah. Ketika harga sekuritas naik lebih cepat, momentum harga juga meningkat. Semakin cepat keamanan naik, atau semakin besar perubahan harga dari periode ke periode, semakin signifikan momentum meningkat. Seperti yang dapat disimpulkan secara logis, saat pendakian melambat, begitu juga momentumnya.

Sesuatu yang perlu diingat oleh para pedagang, Namun, adalah bahwa momentum juga akan menurun ketika sekuritas diperdagangkan sideways, terutama ketika momentum sebelumnya berada pada tingkat yang sangat tinggi. Karena itu, penurunan momentum tidak selalu merupakan sinyal pembalikan pasar yang akan datang. Ini mungkin hanya indikasi bahwa momentum telah kembali ke keadaan median.

Apa itu Osilator McClellan?

Osilator McClellan dikembangkan oleh Sherman dan Marian McClellan, pada tahun 1969, sebagai indikator luas pasar yang paling sering digunakan untuk perdagangan jangka pendek dan menengah. Indikator ini berfungsi berdasarkan variasi antara jumlah total masalah di New York Stock Exchange (NYSE) yang menurun atau meningkat.

Untuk memecah indikator ini lebih jauh, pedagang dan analis mungkin melihat sejumlah saham membuat keuntungan yang signifikan di pasar dan dengan demikian menganggap bahwa pasar bull sedang berlaku dan bahwa, secara umum, pasar berfungsi secara sehat. Namun, kenyataannya mungkin pasar dalam keadaan fluktuatif dengan kenaikan harga pasar secara keseluruhan, nyatanya, yang didorong oleh hanya beberapa saham. McClellan Oscillator dirancang untuk mengenali kondisi pasar seperti itu dan memberi sinyal potensi perubahan dari pasar bull-to-bear, atau sebaliknya dari beruang ke banteng.

Menghitung Osilator McClellan

Untuk menghitung Osilator McClellan, Anda harus mengurangi rata-rata pergerakan eksponensial (EMA) 39 hari dari EMA 19 hari. EMA dihitung, seperti yang disebutkan di atas, dengan menentukan perbedaan antara masalah yang maju dan yang menurun. Menyederhanakan perhitungan menjadi satu rumus terlihat seperti ini:

Uang Muka EMA (19 Hari – Penurunan) – (EMA Uang Muka 39 Hari – Penurunan)

Menggunakan Osilator McClellan

Aspek rumit dalam menggunakan McClellan Oscillator adalah mengetahui cara menafsirkan dan mengelola Analisis Teknis secara efektif - Panduan Pemula Analisis teknis adalah bentuk penilaian investasi yang menganalisis harga masa lalu untuk memprediksi aksi harga di masa depan. Analis teknis percaya bahwa tindakan kolektif semua pelaku pasar secara akurat mencerminkan semua informasi yang relevan, dan maka dari itu, terus menetapkan nilai pasar wajar untuk sekuritas. informasi yang disediakan oleh indikator. Kadang-kadang, gerakan hanyalah gerakan dan angka-angka tertentu yang diberikan osilator tidak signifikan secara inheren. Namun, dalam beberapa keadaan, osilator dapat memberikan informasi penting kepada pedagang yang akan membantu mereka berdagang dengan lebih efektif.

Ada sejumlah perbandingan yang dapat ditarik antara McClellan Oscillator dan indikator moving average convergence-divergence (MACD) karena keduanya bekerja dengan cara yang hampir sama. Untuk membuatnya tetap sederhana, analis dan pedagang memahami bahwa ketika osilator dalam posisi positif, EMA 19 hari lebih tinggi dari EMA 39 hari, yang merupakan sinyal bahwa sekuritas yang maju menang atas sekuritas yang menurun. Jika osilator jatuh ke negatif, maka kebalikannya adalah benar – sekuritas yang menurun dianggap lebih unggul.

Seperti juga dengan indikator MACD, ketika Osilator McClellan menghasilkan pembacaan positif, ini umumnya merupakan indikasi yang baik bahwa pasar paling cocok untuk investor bullish. Bacaan negatif, di samping itu, umumnya merupakan tanda positif bagi beruang. Hal lain yang perlu diperhatikan investor adalah divergensi dengan harga saham, karena ini bisa menjadi tanda bahwa pasar sedang bersiap untuk pembalikan, serta dorongan, yang dapat menjadi indikasi bahwa periode pergerakan yang lebih lama – baik lebih tinggi atau lebih rendah, tergantung pada dorong - akan terjadi. Bagan di atas menunjukkan dorongan di Osilator McClellan di dekat sisi paling kanan dari bagan, kemungkinan indikasi pergerakan bullish yang akan datang dan substansial. Jika Anda melihat ke belakang, Anda dapat melihat yang lain, dorongan yang lebih kecil pada indikator sekitar tanggal 1 Agustus dengan tepat memprediksi pergerakan bullish yang signifikan di pasar.

Memahami Kekuatan Tren

Sherman dan Marian McClellan percaya, seperti yang dilakukan banyak analis, bahwa ketika Anda menilai tren di pasar, lebih baru, pergerakan harga yang lebih baru biasanya lebih relevan daripada yang lebih lama. Karena itu, mereka memilih untuk menggunakan rata-rata bergerak eksponensial (EMA), sebagai lawan dari rata-rata bergerak sederhana (SMA), untuk memberi bobot lebih pada aksi pasar baru-baru ini. Pada dasarnya, titik data terdekat pada garis A/D dipertimbangkan, dan kemudian Anda terus bergerak ke bawah garis itu, terus mengalikan masing-masing dengan konstanta dan derajat. Sebagai contoh, titik kedua akan dikalikan dengan kuadrat konstan, yang ketiga akan dikalikan dengan pangkat tiga konstan, dan seterusnya. Lewat sini, semakin besar konstanta semakin rata-rata bergerak dapat ditumpuk menuju saat ini.

Pemahaman tentang tren ini juga biasanya berarti bahwa analis dan pedagang harus menggali ke masa lalu untuk memahami di mana sebuah tren dimulai. Kesulitannya adalah mengetahui seberapa jauh ke belakang untuk pergi. Jika Anda pergi hanya satu atau dua hari ke masa lalu, hasil Anda mungkin cukup mudah untuk dihitung dalam istilah aritmatika, Namun, informasi yang Anda kumpulkan kemungkinan akan cukup tidak penting atau tidak akan banyak berguna bagi Anda hari ini. Jika Anda pergi terlalu jauh ke masa lalu, Namun, perhitungan matematis menjadi jauh lebih sulit, dan menguraikan pentingnya tren yang berbeda mungkin sulit untuk dipilah. McClellan Oscillator menggunakan kerangka waktu praktis – periode 19 hari dan 39 hari – menggunakan konstanta pemulusan 5% dan 10% untuk keduanya. Prosedur ini diharapkan membuat data yang diperoleh dapat dimanfaatkan secara optimal dan relevan.

Pada akhirnya

Pada akhir hari, pasar terus bergerak dan dengan demikian perhitungan Osilator McClellan, seperti indikator teknis lainnya, berubah secara teratur. Jika Anda memilih untuk menggunakan indikator ini untuk memahami pasar, lakukan yang terbaik untuk menilai nilai sebenarnya dari informasi yang dihasilkannya sebelum Anda mengambil tindakan. Seperti halnya dengan kebanyakan osilator, mungkin sulit untuk membedakan antara sinyal asli dan palsu, dan analis biasanya hanya menjadi mahir menggunakan Osilator McClellan selama periode waktu tertentu, dan dalam hubungannya dengan penggunaan indikator teknis lainnya.