Apa itu Korporasi Investasi Korea (KIC)?

Korporasi Investasi Korea (KIC) adalah dana kekayaan negaraTop 5 Dana Kekayaan Negara Sovereign Wealth Funds (SWF) adalah kumpulan pendapatan – umumnya berasal dari komoditas pokok – yang digunakan suatu negara untuk berinvestasi di area yang memungkinkan pertumbuhan. Mayoritas negara yang mengelola dana kekayaan negara adalah negara yang mengandalkan sejumlah komoditas terbatas yang ditetapkan oleh pemerintah Republik Korea pada 1 Juli. 2005, di bawah UU KIC. Tujuan korporasi adalah “untuk meningkatkan kekayaan nasional dan berkontribusi pada pertumbuhan industri keuangan Korea.”

Ringkasan

• Korea Investment Corporation (KIC) didirikan pada 1 Juli, 2005, melalui UU KIC.
• Misi KIC adalah menciptakan kekayaan nasional/berdaulat dan berkontribusi pada industri keuangan Korea.
• KIC biasanya berinvestasi dalam aset tradisional, aset alternatif, dan aset khusus dan lain-lain, dengan penekanan pada aset tradisional.

Pernyataan Visi dan Misi KIC

Penglihatan

Visi KIC, seperti yang tertera di situs resminya, adalah “menjadi dana kekayaan berdaulat teratas yang berfungsi sebagai landasan masa depan ekonomi bangsa.”

Misi

Secara khusus, ada dua pernyataan misi untuk KIC:

• Untuk meningkatkan kekayaan negara dengan mempertahankan daya beli internasional aset negara dengan menghasilkan pengembalian investasi
• Untuk berkontribusi pada pengembangan industri keuangan

Meningkatkan Kekayaan Berdaulat

Dalam misi pertama, "kekayaan berdaulat" mengacu pada cadangan pemerintah (khususnya, Kementerian Ekonomi dan Keuangan) membawa. Pasokan kekayaan tambahan yang dapat diakses oleh lembaga pemerintah dapat bertindak sebagai penyangga pada saat kesulitan keuangan yang meluas dengan memungkinkan pemerintah untuk menerapkan kebijakan dan program tanpa harus jatuh ke dalam defisit anggaran yang besar. Defisit Anggaran Defisit anggaran terjadi ketika pengeluaran pemerintah melebihi pendapatan dari pajak dan sumber lainnya. Hal ini paling sering diterapkan pada anggaran pemerintah..

Perkembangan Industri Keuangan Korea

Menguraikan misi kedua, KIC bertujuan untuk mempromosikan globalisasi industri keuangan Korea, yang berarti mengembangkan jaringan investasinya dan menarik para profesional investasi luar negeri.

Organisasi dan Struktur KIC

Secara teoretis, UU KIC menetapkan bahwa dana kekayaan negara harus mengadopsi struktur tata kelola perusahaan yang menjamin independensi dalam investasi dan otonomi dalam operasi dari sponsor pemerintah.

Dalam praktek, KIC dibagi menjadi beberapa tingkatan. Di puncak perusahaan, Ada tiga tingkat kepemimpinan senior:

• Panitia Pengarah
• Dewan DireksiDewan DireksiDewan direksi adalah panel orang yang dipilih untuk mewakili pemegang saham. Setiap perusahaan publik wajib mengangkat dewan direksi.
• Ketua Eksekutif

Panitia acara

Komite Pengarah KIC adalah komite yang terdiri dari sembilan anggota yang membentuk manajemen senior dana tersebut. Secara tradisional, Kesembilan anggota tersebut terdiri dari enam profesional sektor swasta dan tiga pejabat yang mewakili lembaga yang menitipkan aset kepada KIC. Secara khusus, mereka adalah Menteri Strategi dan Keuangan, Gubernur Bank of Korea, dan CEO KIC.

Peran dan tanggung jawab komite tidak termasuk pengelolaan dan pengawasan operasional sehari-hari. Sebagai gantinya, komite membuat keputusan yang mempengaruhi arah korporasi.

Beberapa keputusan yang diambil oleh Komite Pengarah antara lain:

• Arah dan kebijakan investasi jangka menengah dan panjang
• Perubahan status keuangan
• Penyerahan dana dan aset publik kepada KIC
• Persetujuan penyelesaian anggaran
• Pelantikan Pejabat Eksekutif
• Inspeksi komite/proses audit perusahaan

Jajaran direktur

Direksi di KIC, yang juga termasuk CEO, menganggap penting masalah perusahaan untuk dirujuk ke Komite Pengarah (Pasal 9, UU KIC). Sebagai contoh, dewan akan membahas topik-topik seperti penggunaan dana darurat atau perubahan peraturan internal KIC dan menyampaikan masalah tersebut kepada Komite Pengarah untuk pertimbangan dan penyelesaian lebih lanjut.

Chief Executive Officer (CEO)

CEO mengawasi operasional KIC. Intinya, peran CEO adalah untuk melaksanakan keputusan yang dibuat oleh Komite Pengarah dan Dewan Direksi. Tambahan, CEO menjabat sebagai ketua rapat Direksi.

CEO dana tersebut ditunjuk oleh Presiden Republik Korea atas rekomendasi Menteri Strategi dan Keuangan melalui Komite Rekomendasi Presiden dan musyawarah oleh Komite Pengarah KIC.

Alokasi Investasi

Ada tiga jenis investasi yang dilakukan KIC. Mereka:

1. Investasi Tradisional

Portofolio “investasi tradisional” mengejar aset “tradisional” dengan risiko yang lebih rendah dan pengembalian yang stabil. Khas, aset termasuk sekuritas yang diperdagangkan secara publik, seperti saham dan obligasi. Jenis aset seperti itu merupakan bagian terbesar dari investasi KIC.

2. Investasi Alternatif

Untuk melengkapi aset tradisional, KIC juga berinvestasi pada aset alternatif yang didasarkan pada kontrak swasta dan memiliki likuiditas rendah. Sebagai contoh, di 2009, KIC mulai berinvestasi dalam ekuitas swasta dan real estat dan berkembang menjadi dana lindung nilai pada awal 2010.

3. Investasi khusus (dan lainnya)

Sejak KIC mulai berinvestasi pada aset non-tradisional pada tahun 2010, aset yang tidak termasuk dalam kategori “investasi alternatif” termasuk dalam kategori investasi khusus dan lain-lain.

Investasi khusus, seperti investasi lainnya, dikelola secara internal dan bukan outsourcing. Menariknya, beberapa investasi terkemuka dilakukan dengan bekerja sama dengan dana kekayaan negara lain atau dana pensiun global.

Contoh Alokasi Investasi di Q4 2018

Pada akhir kuartal keempat tahun 2018, KIC menyetujui alokasi aset berikutAlokasi asetAlokasi aset mengacu pada strategi di mana individu membagi portofolio investasi mereka di antara berbagai kategori yang berbeda (dalam USD):

• $71 miliar dalam aset tradisional yang dikelola
• $16,4 miliar aset alternatif yang dikelola
• $11,6 miliar dalam aset khusus dan lainnya yang dikelola

Seperti yang dapat dilihat di atas, KIC sangat menekankan pada aset tradisional, sekaligus melakukan diversifikasi ke aset alternatif dan aset khusus.

Bacaan Terkait

CFI adalah penyedia resmi Halaman Program Commercial Banking &Credit Analyst (CBCA)™ global - CBCADapatkan sertifikasi CBCA™ CFI dan menjadi Commercial Banking &Credit Analyst. Daftarkan dan tingkatkan karir Anda dengan program dan kursus sertifikasi kami. program sertifikasi, dirancang untuk membantu siapa saja menjadi analis keuangan kelas dunia. Untuk terus memajukan karir Anda, sumber daya tambahan di bawah ini akan berguna:

• Aset yang Dikelola (AUM)Aset yang Dikelola (AUM)Aset yang Dikelola (AUM) adalah total nilai pasar dari sekuritas yang dimiliki atau dikelola oleh lembaga keuangan atas nama kliennya.
• Kimchi PremiumKimchi PremiumKimchi premium adalah perbedaan harga aset kripto antara bursa Korea Selatan dan bursa asing. Terlihat sebagian besar di bitcoin, harga
• Alokasi Aset Strategis Alokasi Aset Strategis (SAA) Alokasi aset strategis mengacu pada strategi portofolio jangka panjang yang melibatkan pemilihan alokasi kelas aset dan penyeimbangan kembali alokasi
• Ekuitas Pribadi vs Dana Lindung Nilai Ekuitas Pribadi vs Dana Lindung Nilai Bandingkan ekuitas swasta vs dana lindung nilai dalam hal investor, mempertaruhkan, likuiditas, cakrawala waktu, struktur kompensasi, karir dan lebih banyak pro dan kontra dari masing-masing