Apa itu potongan di atas garis?

Pikirkan Anda harus merinci untuk mengambil keuntungan dari pengurangan pajak? Pikirkan lagi. Pengurangan pajak di atas garis dapat membantu menurunkan tagihan pajak Anda tanpa dokumen tambahan untuk merinci pengurangan.

Pengurangan di atas garis mengurangi penghasilan Anda sebelum Anda menerapkan pengurangan standar atau merinci pengurangan pada pengembalian pajak penghasilan federal Anda. Melakukan penyesuaian ini membantu Anda mencapai pendapatan kotor yang disesuaikan. AGI adalah dasar untuk menentukan penghasilan kena pajak Anda, kurung pajak dan tarif pajak.

Mari kita lihat beberapa hal yang perlu diketahui tentang penyesuaian di atas garis dan bagaimana hal itu dapat memengaruhi pengembalian pajak Anda.

• Apa itu potongan di atas garis?
• Mengapa ini penting?
• Apa saja potongan di atas garis?
• Bagaimana hal ini dapat mempengaruhi pajak saya?

Apa itu potongan di atas garis?

IRS melihat tingkat pendapatan Anda untuk memutuskan kredit pajak dan pengurangan yang memenuhi syarat untuk Anda, dan tarif pajak marjinal Anda.

Tapi itu bukan penghasilan kotor Anda - artinya semua penghasilan yang Anda terima dalam setahun yang tidak bebas pajak - yang dilewati IRS. Sebagai gantinya, itu menggunakan pendapatan kotor Anda yang disesuaikan sebagai titik awal untuk menghitung tarif pajak Anda, braket pajak dan kelayakan untuk pengurangan dan kredit tertentu.

Setelah Anda menghitung AGI Anda, Anda akan menentukan penghasilan kena pajak Anda baik dengan mengambil pengurangan standar atau pengurangan perincian (seperti pengurangan biaya pengobatan).

Pada formulir 1040, dulu AGI dihitung di bagiannya sendiri dan dipisahkan dari bentuk lainnya dengan garis. Setelah reformasi perpajakan, potongan di atas garis disertakan dalam formulir 1040 Jadwal 1.

Meskipun bentuknya telah berubah dan tidak ada garis yang sebenarnya, penyesuaian yang Anda lakukan pada pendapatan kotor Anda untuk menghitung AGI Anda masih disebut sebagai pemotongan di atas garis — dan pengurangan lain yang Anda terapkan pada AGI Anda dianggap sebagai pengurangan di bawah garis.

Jika Anda memenuhi syarat untuk potongan di atas garis, Anda dapat mengambilnya apakah Anda memerinci pemotongan di bawah garis atau mengambil pengurangan standar yang diberikan kode pajak.

Mengapa ini penting?

Ketika datang untuk mencari tahu kredit pajak dan potongan di bawah garis mana yang Anda memenuhi syarat, IRS menggunakan AGI Anda dan mungkin penghasilan kotor Anda yang disesuaikan, atau MAGI, tergantung deduksi. MAGI Anda adalah AGI Anda dengan beberapa penyesuaian ditambahkan kembali.

Karena potongan di atas garis Anda membantu mengatur panggung untuk kelayakan Anda untuk keringanan pajak lainnya, penting untuk mengetahui apa penyesuaian ini dan bagaimana Anda dapat memaksimalkan nilainya setiap tahun.

Ini sangat penting jika Anda seorang berpenghasilan tinggi yang AGI atau MAGI-nya berarti Anda mungkin akan dihapus dari kelayakan untuk pengurangan pajak dan kredit tertentu.

Apa saja potongan di atas garis?

Kode pajak memberikan potongan di atas garis untuk semua jenis pembayar pajak. Berikut adalah beberapa yang umum.

Pengurangan bunga pinjaman mahasiswa

Peminjam pinjaman mahasiswa yang memenuhi syarat dapat mengklaim penyesuaian jumlah yang mereka bayarkan untuk bunga pinjaman mahasiswa selama tahun tersebut, hingga jumlah batas (yaitu $2, 500 untuk tahun pajak 2019). Pengurangan dapat dikurangi atau bahkan dihilangkan seluruhnya berdasarkan MAGI dan status pengarsipan Anda.

Biaya pendidik

Jika Anda memenuhi syarat sebagai pendidik yang memenuhi syarat, Anda mungkin dapat mengurangi biaya terkait pekerjaan yang memenuhi syarat dan tidak diganti senilai hingga $250. Biaya pendidik dapat mencakup kursus pengembangan profesional, buku, persediaan, peralatan dan bahan kelas.

Kontribusi rekening tabungan kesehatan

Jika Anda memiliki rencana kesehatan dengan potongan tinggi untuk satu orang, atau HDHP, Anda dapat berkontribusi hingga $3, 500 ke rekening tabungan kesehatan dan kurangi dari penghasilan kotor Anda. Jika Anda menggunakan HDHP keluarga, Anda dapat berkontribusi hingga $7, 000 dan ambil potongan di atas garis.

Potongan wiraswasta

Jika Anda adalah pemilik usaha kecil dan membayar pajak wiraswasta — pajak yang terdiri dari pajak Jaminan Sosial dan Medicare — Anda dapat mengurangi bagian setara majikan dari pajak yang telah Anda bayarkan selama tahun tersebut.

Anda juga dapat mengurangi kontribusi apa pun yang Anda berikan ke SEP IRA, IRA SEDERHANA dan rencana pensiun yang memenuhi syarat untuk Anda dan karyawan Anda. Plus Anda dapat mengurangi asuransi kesehatan dan premi asuransi lain yang Anda bayarkan untuk diri sendiri, pasangan Anda dan tanggungan yang memenuhi syarat.

Tunjangan dibayar

Jika Anda melakukan pembayaran tunjangan kepada pasangan atau mantan pasangan, Anda mungkin dapat menguranginya sebagai penyesuaian terhadap penghasilan kotor Anda.

Perhatikan bahwa perjanjian perceraian atau perpisahan harus telah dilaksanakan sebelum 2018. Juga, perlu diingat bahwa jika Anda membuat modifikasi apa pun pada perjanjian sebelumnya setelah 2019 dan revisi secara tegas menyatakan bahwa itu mencabut keringanan pajak, Anda tidak lagi dapat mengambil potongan di atas garis ini.

Kontribusi pengaturan pensiun individu

Anda dapat berkontribusi hingga $6, 000 per tahun ($7, 000 jika Anda berusia 50 tahun atau lebih) ke pengaturan pensiun individu, atau IRA, meskipun batas Anda dapat bervariasi berdasarkan usia dan pendapatan Anda.

Untuk kontribusi IRA tradisional, Anda dapat mengklaim pengurangan untuk beberapa atau semua kontribusi Anda. Jumlah yang dapat Anda ambil sebagai penyesuaian tergantung pada MAGI Anda dan apakah Anda memiliki rencana pensiun yang disponsori majikan.

Kapan batas waktu untuk membuat kontribusi IRA yang dapat dikurangkan dari pajak?

Jika Anda ingin mengurangi kontribusi IRA dari pajak penghasilan federal Anda untuk tahun pajak saat ini, Anda memiliki waktu hingga 15 April tahun berikutnya (Hari Pajak) untuk memasukkan uang ke rekening Anda. Jangan lupa ada batasan seberapa banyak Anda dapat berkontribusi setiap tahun.

Bagaimana hal ini dapat mempengaruhi pajak saya?

Seperti semua pengurangan pajak, potongan di atas garis mengurangi jumlah pendapatan yang dikenakan pajak pendapatan federal. Mengurangi penghasilan kena pajak Anda pada akhirnya dapat menurunkan kewajiban pajak Anda. Semakin banyak Anda tahu tentang berbagai penyesuaian yang tersedia, semakin mudah untuk membuat strategi untuk memaksimalkan nilai mereka.

Saat pendapatan Anda tumbuh, memaksimalkan pemotongan di atas garis Anda di sepanjang jalan dapat membantu menekan tagihan pajak Anda.

Intinya

Karena potongan di atas garis adalah kunci untuk menghitung AGI Anda, luangkan waktu untuk mencari tahu mana yang Anda memenuhi syarat dan bagaimana Anda dapat memaksimalkan penyesuaian yang dapat Anda ambil untuk pendapatan kotor Anda.

Menggunakan layanan persiapan dan pengarsipan pajak seperti Credit Karma Tax® dapat membantu Anda menyelesaikan Jadwal 1 dan mengklaim potongan di atas garis yang memenuhi syarat Anda.