Apa yang perlu diketahui tentang keringanan pajak coronavirus

Artikel ini telah diperiksa faktanya oleh editor kami dan Christina Taylor, MBA, manajer senior operasi pajak untuk Credit Karma Tax®.

Dampak keuangan dari pandemi COVID-19 telah mendorong pemerintah federal dan negara bagian untuk mengambil langkah-langkah untuk membantu meningkatkan perekonomian, termasuk menawarkan berbagai bentuk keringanan pajak virus corona.

Dalam dua bulan pertama pandemi virus corona, pemerintah federal meloloskan beberapa undang-undang penyelamatan. RUU menempatkan banyak tindakan, termasuk keringanan pajak virus corona, untuk mendukung individu dan bisnis yang terkena dampak.

Sebagian besar negara bagian juga mengikutinya. Semuanya mengalami keterlambatan pengajuan pajak dan/atau batas waktu pembayaran, dan banyak yang telah menerjunkan paket keringanan pajak mereka sendiri.

Mari kita lihat keringanan pajak coronavirus yang tersedia dan bagaimana hal itu dapat membantu situasi keuangan Anda selama dan setelah krisis.

• Apa itu keringanan pajak virus corona?
• Apa keringanan pajak virus corona federal yang tersedia?
• Bagaimana dengan keringanan pajak coronavirus negara bagian?
• Apa jenis keringanan pajak lain yang tersedia?

Apa itu keringanan pajak virus corona?

Pandemi virus corona telah menciptakan kesulitan keuangan bagi banyak orang Amerika.

Perintah tinggal di rumah dan langkah-langkah lain untuk memperlambat penyebaran virus telah membuat jutaan orang menganggur. Dan 88% orang Amerika mengatakan COVID-19 telah menekan keuangan pribadi mereka, menurut survei April 2020 oleh National Endowment for Financial Education. Dan lebih dari sepertiga responden dalam survei Credit Karma baru-baru ini mengatakan kecemasan dan stres terkait COVID telah menyebabkan mereka melakukan pembelanjaan impulsif.

Selama masa ketidakpastian ekonomi, pemerintah dapat memberikan keringanan pajak dengan mengambil langkah-langkah untuk mengurangi atau menunda kewajiban pajak warga negara. Mengurangi beban pajak Anda — bahkan untuk sementara — dapat membantu Anda mengatasi krisis keuangan.

Apa keringanan pajak virus corona federal yang tersedia?

Pemerintah federal telah mengambil sejumlah langkah untuk memberikan keringanan pajak kepada masyarakat selama pandemi, termasuk …

• Memperpanjang batas waktu pengajuan dan pembayaran untuk pajak penghasilan federal 2019 hingga 15 Juli, 2020.
• Menerbitkan pembayaran stimulus kepada wajib pajak yang memenuhi syarat. Pembayaran tersebut sebenarnya merupakan kredit pajak di muka atas pengembalian pajak penghasilan federal 2020.
• Menunda tanggal jatuh tempo untuk beberapa perjanjian angsuran IRS dan menawarkan pembayaran kompromi.
• Membatasi pengumpulan IRS dan beberapa tindakan penegakan lainnya, seperti hak gadai pajak baru dan retribusi.
• Membuat pengurangan kontribusi amal senilai $300 yang tidak perlu Anda perinci untuk diklaim. Ini akan berlaku untuk pajak 2020.
• Melonggarkan aturan pajak untuk memudahkan mereka yang memenuhi syarat untuk meminjam dari rencana pensiun mereka selama krisis.
• Mengizinkan orang yang menerima bantuan dari majikan dalam membayar pinjaman pelajar mereka untuk mengecualikan jumlah tersebut dari penghasilan kena pajak mereka.
• Mengizinkan bisnis dan wiraswasta untuk menunda pembayaran sebagian dari pajak gaji yang jatuh tempo pada tahun 2020.

Di situsnya, IRS menawarkan info untuk membantu orang memahami banyak tindakan keringanan pajak virus corona federal, termasuk …

• Pengurangan pajak virus corona dan pusat pembayaran dampak ekonomi
• Pusat informasi cek stimulus
• Dapatkan alat Pembayaran Saya untuk memeriksa status pembayaran stimulus
• Dapatkan halaman FAQ alat Pembayaran Saya
• Alat untuk non-pengarsip untuk memasukkan informasi pembayaran
• Halaman batas waktu pengarsipan dan pembayaran

Bagaimana dengan keringanan pajak coronavirus negara bagian?

Semua 50 negara bagian dan District of Columbia telah memperpanjang pengajuan pengembalian pajak dan tenggat waktu pembayaran pajak untuk pajak penghasilan 2019. Sebagian besar mengadopsi tanggal yang sama dengan perpanjangan federal - 15 Juli 2020 — meskipun beberapa memiliki tenggat waktu lebih awal. Sebagian besar juga telah membebaskan denda dan bunga selama pajak terutang dibayar pada tanggal jatuh tempo yang baru.

Beberapa negara bagian telah mengambil langkah-langkah tambahan untuk memberikan keringanan pajak. Berikut adalah beberapa contoh.

• Arkansas mengesahkan undang-undang yang membebaskan pembayaran stimulus federal dari pajak penghasilan negara bagian. Perhatikan bahwa pembayaran stimulus juga tidak dikenakan pajak di tingkat federal karena sebenarnya merupakan kredit pajak di muka.
• Kentucky, Michigan dan New York sedang mempertimbangkan tagihan yang akan memberikan keringanan pajak bagi orang Amerika yang terlibat dalam respons COVID, seperti responden pertama dan bisnis tanggap bencana.
• Minnesota memperpanjang batas waktu pengajuan banding pajak properti.

Konferensi Nasional Legislatif Negara Bagian telah menyusun daftar lengkap undang-undang yang telah disahkan atau sedang dipertimbangkan oleh negara bagian sebagai tanggapan terhadap pandemi.

Cara terbaik untuk mengetahui keringanan pajak virus corona dan tindakan terkait pandemi lainnya yang disediakan negara bagian Anda adalah dengan memeriksa situs web negara bagian Anda. Banyak negara bagian telah menempatkan informasi tanggapan virus corona umum di halaman rumah mereka, dan halaman departemen pendapatan dapat memberikan informasi keringanan pajak.

Apa jenis keringanan pajak lain yang tersedia?

Pemerintah federal dan pemerintah negara bagian tidak hanya membatasi keringanan pajak pada saat krisis. Langkah-langkah keringanan pajak yang tersedia sebelum pandemi menjungkirbalikkan ekonomi Amerika mungkin masih tersedia. Dan jika situasi keuangan Anda berubah karena wabah, Anda sekarang mungkin memenuhi syarat untuk beberapa jenis keringanan yang sebelumnya tidak memenuhi syarat.

Berikut adalah beberapa contoh keringanan pajak federal yang mungkin dapat Anda penuhi selama tahun pajak 2020.

Memperoleh kredit pajak penghasilan

Kredit pajak penghasilan yang diperoleh adalah kredit federal untuk pekerja yang memiliki penghasilan rendah hingga sedang. Anda harus memiliki setidaknya $1 pendapatan yang diperoleh tetapi tidak lebih dari batas pendapatan tertentu dalam satu tahun pajak agar memenuhi syarat untuk kredit. Untuk tahun 2020, Anda tidak dapat memiliki lebih dari $3, 650 dari pendapatan investasi untuk memenuhi syarat, dan Anda harus memenuhi batas penghasilan berikut:

Status pengarsipan

Tidak ada anak yang memenuhi syarat

Satu anak yang memenuhi syarat

Dua anak yang memenuhi syarat

Tiga atau lebih anak yang memenuhi syarat

Batas pendapatan

Kredit maksimum

Batas pendapatan

Kredit maksimum

Batas pendapatan

Kredit maksimum

Batas pendapatan

Kredit maksimum

Lajang, kepala rumah tangga atau janda

$15, 820

$538

$41, 756

$3, 584

$47, 440

$5, 920

$50, 594

$6, 660

Menikah mengajukan bersama

$21, 710

$538

$47, 646

$3, 584

$53, 330

$5, 920

$56, 844

$6, 660

Menikah mengajukan secara terpisah

Tidak dapat memenuhi syarat untuk mendapatkan kredit pajak penghasilan

Ketahuilah bahwa tunjangan pengangguran tidak dihitung sebagai pendapatan yang diperoleh untuk tujuan kredit ini. Jadi, jika Anda kehilangan pekerjaan karena pandemi dan terus menganggur, Anda harus mendapatkan setidaknya $1 dari pekerjaan atau wiraswasta pada tahun 2020 agar memenuhi syarat untuk mendapatkan kredit pendapatan.

Kredit penitipan anak dan tanggungan

Jika Anda memiliki anak yang memenuhi syarat atau tanggungan lain yang memenuhi syarat dan membayar orang lain untuk merawat mereka saat Anda bekerja atau mencari pekerjaan, Anda mungkin dapat mengklaim kredit ini. Agar memenuhi syarat, Anda harus memenuhi kualifikasi tambahan, seperti mendapatkan penghasilan. Lagi, pengangguran tidak dihitung sebagai pendapatan yang diperoleh untuk tujuan mengklaim kredit ini.

Kredit pajak anak

Jika Anda memenuhi semua persyaratan kelayakan, termasuk batasan pendapatan, kredit ini bernilai hingga $2, 000 per anak yang memenuhi syarat pada tahun 2019. Itu kemungkinan jumlah kredit untuk tahun 2020, kecuali Kongres bertindak untuk mengubahnya.

Pengurangan terperinci

Tergantung pada situasi keuangan Anda, Anda mungkin dapat mengambil potongan tertentu untuk tahun 2020 yang dapat membantu mengurangi kewajiban pajak Anda. Ini bisa termasuk…

• Pengurangan biaya medis dan gigi
• Pengurangan bunga hipotek rumah
• Pajak negara bagian dan lokal
• Kontribusi amal

Umumnya, masuk akal untuk merinci jika semua pengurangan Anda yang memenuhi syarat melebihi jumlah pengurangan standar untuk status pengarsipan Anda. Berikut adalah jumlah pengurangan standar untuk tahun 2020.

• $24, 800 untuk pasangan menikah yang mengajukan bersama
• $12, 400 untuk pelapor tunggal dan mereka yang menikah mengajukan secara terpisah
• $18, 650 untuk kepala keluarga pelapor

Apakah pengangguran kena pajak?

Kompensasi pengangguran umumnya dikenakan pajak penghasilan federal. Dan mungkin dikenakan pajak penghasilan negara, demikian juga, jika Anda tinggal di negara bagian yang memungut pajak penghasilan. Anda dapat memilih untuk memiliki pajak yang dipotong dari pengangguran untuk membantu menghindari tagihan pajak yang besar saat Anda mengajukan pengembalian pajak penghasilan Anda.

Intinya

Dari memperpanjang tenggat waktu pajak hingga melakukan setoran langsung pembayaran stimulus, pemerintah federal telah mengambil langkah-langkah untuk membantu membuat keringanan pajak virus corona lebih tersedia bagi orang-orang yang berjuang dengan dampak finansial dari pandemi. Anda harus melakukan beberapa kerja keras untuk menentukan apakah Anda memenuhi syarat untuk keringanan pajak terkait pandemi. Plus, Anda mungkin memenuhi syarat untuk jenis keringanan pajak lainnya, seperti potongan atau kredit, pembebasan pajak properti dan program bantuan langsung.

Sumber yang relevan:

IRS:Bantuan Pajak Virus Corona dan Pembayaran Dampak Ekonomi untuk Individu dan Keluarga | Govinfo:Coronavirus (COVID-19) | Musyawarah Nasional Legislatif Negara:Tindakan Negara terhadap Coronavirus (COVID-19) | Wakaf Nasional untuk Pendidikan Keuangan | IRS memperkenalkan People First Initiative yang baru…. | Bantuan Coronavirus, Undang-undang Bantuan dan Keamanan Ekonomi | IRS:Penangguhan setoran dan pembayaran pajak pekerjaan hingga 31 Desember 2020 | RUU Rumah Negara Bagian Arkansas 1083 | Majelis Umum Persemakmuran Kentucky | RUU Senat Legislatif Michigan 0900 (2020) | RUU Senat Negara Bagian New York S 8196 | Legislatif Minnesota HF 4531 | IRS:Perolehan Kredit Pajak Penghasilan (EITC) Pertanyaan dan Jawaban | IRS:Apakah saya memenuhi syarat untuk EITC? | IRS:Batas Penghasilan Kredit Pajak Penghasilan yang Diperoleh dan Jumlah Kredit Maksimum | IRS:Apa itu Penghasilan yang Diperoleh? | Publikasi IRS 503 (2019) Biaya Perawatan Anak dan Tanggungan | IRS:Kompensasi Pengangguran | Publikasi IRS 972 Kredit Pajak Anak dan Kredit untuk Tanggungan Lainnya | Formulir IRS Jadwal A, Potongan Terperinci | IRS memberikan penyesuaian inflasi pajak untuk tahun pajak 2020

Christina Taylor adalah manajer senior operasi pajak untuk Credit Karma Tax®. Dia memiliki lebih dari belasan tahun pengalaman di bidang pajak, akuntansi dan operasi bisnis. Christina mendirikan konsultan akuntansinya sendiri dan mengelolanya selama lebih dari enam tahun. Dia ikut mengembangkan produk persiapan pajak DIY online, menjabat sebagai chief operating officer selama tujuh tahun. Dia adalah bendahara saat ini di National Association of Computerized Tax Processors dan memegang gelar sarjana dalam administrasi bisnis/akuntansi dari Baker College dan MBA dari Meredith College. Anda dapat menemukannya di LinkedIn .